【隔夜海外行情動態(tài)】
1、美股三大指數(shù)漲跌不一，道指漲0.64%，標(biāo)普500指數(shù)跌0.57%，納指跌1.15%。Meta漲1.13%，谷歌A漲1.06%，蘋果漲0.95%，英偉達(dá)跌2.37%，特斯拉跌1.58%，微軟跌1.48%，亞馬遜接近持平。?
2、WTI原油上漲0.64%,報75.75美元/桶；布倫特原油下跌4.61%,報79.34美元/桶。?
3、截至發(fā)稿，現(xiàn)貨黃金上漲0.06%,報4333.35；截至發(fā)稿，現(xiàn)貨白銀上漲0.11%,報69.99美元/盎司。?
【昨日國內(nèi)行情回顧】
1、A股三大指數(shù)多數(shù)上漲，截至收盤，上證指數(shù)跌0.11%，深證成指漲0.93%，創(chuàng)業(yè)板指漲1.72%，北證50漲1.03%，科創(chuàng)50指數(shù)漲0.58%。全市場成交額30863億元，較上日放量356億元，全市場超2700只個股上漲。板塊題材上，超級電容、非金屬材料、鋰電池、光纖概念、PCB概念板塊漲幅居前；港口航運(yùn)、煤炭開采加工、汽車整車、白酒、機(jī)場航運(yùn)板塊跌幅居前。?
2、港股收盤，恒生指數(shù)跌1.4%，恒生科技指數(shù)跌2.24%。恒指港股通ETF銀華跌1.8%，港股通科技ETF鵬華跌1.92%。板塊方面，建筑材料、通信設(shè)備板塊漲幅靠前；酒店和度假村REIT、個人護(hù)理用品板塊跌幅靠前。?
3、ETF收盤漲跌不一，G60創(chuàng)新ETF領(lǐng)漲5.70%，科創(chuàng)100增強(qiáng)ETF漲4.69%，儲能電池ETF漲4.41%，創(chuàng)業(yè)板ETF領(lǐng)跌10.65%，物流ETF跌3.2%，油氣ETF跌3.18%。?
4、截至6月15日，上交所融資余額報14617.67億元，較前一交易日增加128.71億元；深交所融資余額報14057.07億元，較前一交易日增加111.89億元；兩市合計28674.74億元，較前一交易日增加240.60億元。?
5、人民幣兌美元中間價報6.8108，較上日調(diào)低20點。注：人民幣中間價由中國外匯交易中心于每日銀行間外匯市場開盤前向所有銀行間外匯市場做市商詢價，并將全部市商報價作為人民幣對美元匯率中間價的計算樣本，去掉最高和最低報價后，將剩余做市商報價加權(quán)平均得到。人民幣匯率中間價是即期銀行間外匯交易市場和銀行掛牌匯價的最重要參考指標(biāo)。?
【重大新聞匯總】
1、國家統(tǒng)計局表示，總的來看，5月份國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行總體平穩(wěn)，發(fā)展韌性持續(xù)彰顯。但也要看到，外部形勢更加復(fù)雜多變，國內(nèi)供強(qiáng)需弱矛盾突出，部分企業(yè)經(jīng)營壓力較大，經(jīng)濟(jì)穩(wěn)中向好的基礎(chǔ)還需鞏固。下階段，要堅持以習(xí)近平新時代中國特色社會主義思想為指導(dǎo)，堅持穩(wěn)中求進(jìn)、提質(zhì)增效，強(qiáng)化逆周期和跨周期調(diào)節(jié)，持續(xù)擴(kuò)大內(nèi)需、優(yōu)化供給，做優(yōu)增量、盤活存量，因地制宜發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力，縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)，著力穩(wěn)就業(yè)、穩(wěn)企業(yè)、穩(wěn)市場、穩(wěn)預(yù)期，推動經(jīng)濟(jì)實現(xiàn)質(zhì)的有效提升和量的合理增長。?
2、美伊已線上簽署諒解備忘錄并進(jìn)入第二階段談判，特朗普稱雙方關(guān)系已“正?；?，美國不會向伊朗投入資金，其“唯一重要的是伊朗永遠(yuǎn)不擁有核武器”。伊朗外長稱談判分兩階段，首階段涉及結(jié)束戰(zhàn)事、開放霍爾木茲、解凍資產(chǎn)和重建，隨后60天商談核問題與解除制裁。首階段諒解包含重開霍爾木茲海峽，特朗普稱將于周五前全面開放；伊朗稱美國已開始解除海上封鎖，多艘油輪與物資船正航行，仍需與伊朗革命衛(wèi)隊海軍協(xié)調(diào)通行。對伊石油出口相關(guān)制裁將獲豁免，一艘伊朗超級油輪已駛離恰巴哈爾港；諒解還含3000億美元私有基金，已獲超半數(shù)認(rèn)繳。中方愿同各方溝通。(綜合新華社、財聯(lián)社、北京日報等媒體)?
3、以色列原計劃對伊朗發(fā)動大規(guī)?？找u被叫停。以軍稱8日擬對伊朗腹地數(shù)百目標(biāo)實施打擊，但在起飛前一小時取消；據(jù)稱特朗普要求內(nèi)塔尼亞胡“不要升級”。美方拒絕向以色列提供美伊諒解備忘錄文本，以方稱擔(dān)心提前泄露；內(nèi)塔尼亞胡表示與特朗普“并非總是意見一致”。伊朗警告以色列將遭嚴(yán)厲回應(yīng)，稱以軍在黎巴嫩南部84次違反?；?。(綜合央視新聞、CCTV國際時訊)?
4、特朗普稱將推動俄烏達(dá)成協(xié)議，并稱已分別與普京、澤連斯基通話，二者愿為解決危機(jī)“采取行動”，美方將把重心轉(zhuǎn)向俄烏問題；美國可能很快恢復(fù)對俄羅斯石油的制裁。澤連斯基贊成冬季前舉行和平談判會議，擬在中立地點召開。(綜合新華社、央視新聞)?
5、5月份規(guī)模以上工業(yè)增加值同比增長4.5%，環(huán)比增長0.40%；1—5月份同比增長5.4%。1—5月份社零206031億元，同比增長1.4%，5月份41090億元，同比下降0.6%。1—5月份固定資產(chǎn)投資(不含農(nóng)戶)同比下降4.1%，其中知識產(chǎn)權(quán)產(chǎn)品投資增長9.3%。70城房價：一線新房環(huán)比+0.2%，二線-0.1%、三線-0.4%；一線二手房環(huán)比+0.4%。國家統(tǒng)計局稱經(jīng)濟(jì)總體平穩(wěn)，仍需強(qiáng)化宏觀政策調(diào)節(jié)。(綜合國家統(tǒng)計局、財聯(lián)社等媒體)?
6、日本央行加息25個基點至1.00%，以7比1通過，為31年來最高水平；日經(jīng)225指數(shù)歷史首次突破70000點。?
7、SpaceX股價連漲第三日收漲4.8%，市值升至2.65萬億美元并超過亞馬遜，盤中一度超過微軟；可流通股份約占總股本的4.2%，或加劇股價波動；股價較135美元發(fā)行價已上漲49%。?
8、多家機(jī)構(gòu)稱DeepSeek首輪融資或已敲定：梁文鋒個人出資約200億元為最大單一出資方；騰訊出資約100億元；寧德時代體系出資約50億元；網(wǎng)易、京東、Monolith礪思資本、IDG資本各約30億元；正心谷投資、拾象科技各約15億元。(科創(chuàng)板日報)?
9、阿里云披露，真武AI芯片在金融行業(yè)部署規(guī)模已突破10萬卡，覆蓋銀行、券商、險資、基金等超150家機(jī)構(gòu)；截至2026年5月累計出貨56萬片，已用于財富管理、信貸風(fēng)控、投研投顧、進(jìn)件識別、合規(guī)監(jiān)控等。(科創(chuàng)板日報)?
10、國家發(fā)改委主任鄭柵潔主持座談會，圍繞系統(tǒng)推進(jìn)“六張網(wǎng)”建設(shè)、擴(kuò)大國內(nèi)有效需求聽取民營企業(yè)意見與建議。企業(yè)認(rèn)為“六張網(wǎng)”需求大、帶動力強(qiáng)，將積極參與，建議完善項目收益機(jī)制、優(yōu)化標(biāo)準(zhǔn)體系、加大資金要素保障、規(guī)范市場秩序、拓寬民企參與渠道。圍繞系統(tǒng)推進(jìn)“六張網(wǎng)”建設(shè)召開座談會，“六張網(wǎng)”涵蓋水網(wǎng)、新型電網(wǎng)、算力網(wǎng)、新一代通信網(wǎng)、城市地下管網(wǎng)、物流網(wǎng)。(國家發(fā)改委)?
11、瑞銀預(yù)計美聯(lián)儲將在2027年3月和6月各降息25個基點，較此前(2026年12月和2027年3月)預(yù)測有所后延。(財聯(lián)社)?
12、6月16日17時45分，我國在西昌使用長征三號乙運(yùn)載火箭成功將實踐三十一號衛(wèi)星送入預(yù)定軌道，主要用于空間環(huán)境探測；長征三號乙成功發(fā)射實踐三十一號衛(wèi)星，長征系列運(yùn)載火箭第651次飛行。(新華社)?
【公司公告】
| 公司名稱 | 事項 |
|---|---|
| 東山精密 | 子公司索爾思光電擬投資12億美元實施光芯片及光模塊擴(kuò)建項目 |
| 高樂股份 | 公司與客戶簽署35.57億元算力服務(wù)合同 |
| *ST云創(chuàng) | 公司股票將終止上市 |
| 金安國紀(jì) | 未與英偉達(dá)、華為有過接觸，高速覆銅板尚在送樣階段未形成收入 |
| 多氟多 | 擬2.3億元轉(zhuǎn)讓寧夏天霖70%股權(quán) |
| 行云科技 | 深圳行云簽訂算力服務(wù)協(xié)議，金額10.14億元 |
| 長盈通 | 5月6日至6月16日累計漲幅249%?明起停牌核查 |
| 合盛硅業(yè) | 八甲基環(huán)四硅氧烷在光纖領(lǐng)域銷售收入占比不足0.5% |
| 寶鼎科技 | 澄清未與英偉達(dá)合作，無AI覆銅板及高速覆銅板M7/M9產(chǎn)品銷售 |
| 瑞豐新材 | 被歐盟列入制裁名單?公司從未供應(yīng)用于俄羅斯軍用機(jī)械潤滑油的化學(xué)添加劑 |
| 新和成 | 擬以3億元-6億元回購公司股份 |
| 逸豪新材 | 2025年凈利潤虧損5862萬元同比擴(kuò)大50.85%，HVLP銅箔尚在樣品測試階段 |
| 一博科技 | 公司光模塊PCBA業(yè)務(wù)已進(jìn)入量產(chǎn)階段 |
| 斯迪克 | 全資子公司擬投資5.65億元建設(shè)年產(chǎn)12億平方米高端MLCC離型膜項目 |
| 紫光國微 | 收購瑞能半導(dǎo)體100%股權(quán)申請獲深交所受理 |
| 嘉元科技 | HVLP銅箔處于研發(fā)階段未形成批量銷售 |
| 華正新材 | 控股股東華立集團(tuán)6月10日至6月16日減持56.42萬股 |
| 皇臺酒業(yè) | 實際控制人趙滿堂因涉嫌信披違規(guī)被證監(jiān)會立案調(diào)查 |
| 福達(dá)合金 | 控股股東王達(dá)武及其一致行動人擬減持不超過3%股份 |
| 返利科技 | 籌劃控制權(quán)變更，股票停牌預(yù)計不超過2個交易日 |
【券商觀點】
| 研究機(jī)構(gòu) | 核心觀點 |
|---|---|
| 華泰證券 | 研報核心觀點認(rèn)為，國產(chǎn)AI芯片在成本上漲與供需失衡雙重驅(qū)動下，正迎來漲價窗口，有望實現(xiàn)量價齊升。具體驅(qū)動因素包括：1)成本傳導(dǎo)：上游HBM、基板、封裝、代工等環(huán)節(jié)成本全面上漲，預(yù)計下半年HBM采購成本漲幅或超50%，綜合成本可能上漲30-50%；2)供需缺口：國產(chǎn)模型Token調(diào)用量快速上升拉動推理算力需求，疊加供給受限，2025-2027年國產(chǎn)AI芯片存在較大供需缺口。投資建議關(guān)注AI+通脹主線，產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)公司包括寒武紀(jì)、海光信息、壁仞科技和摩爾線程等。【聚焦領(lǐng)域：電子】 |
| 西部證券 | 國家五部門聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于開展重點行業(yè)節(jié)能降碳改造攻堅三年行動的通知》，旨在通過三年行動推動鋼鐵、電解鋁、水泥等九大重點行業(yè)節(jié)能改造，提升能效標(biāo)桿產(chǎn)能比例并淘汰落后產(chǎn)能。政策將加速各行業(yè)供給格局優(yōu)化：鋼鐵、水泥、平板玻璃等行業(yè)供給過剩，政策將加速落后產(chǎn)能出清；電解鋁供需緊平衡格局將固化，利好鋁價；煉油、乙烯、合成氨、甲醇等行業(yè)將推動中小裝置退出，供給向大型一體化龍頭集中。投資建議關(guān)注萬華化學(xué)、滄州大化、寶豐能源、衛(wèi)星化學(xué)、華魯恒升、魯西化工、誠志股份、中國石油、中國石化、恒力石化等一體化龍頭?！揪劢诡I(lǐng)域：基礎(chǔ)化工】 |
| 中金公司 | 研報認(rèn)為5月固定資產(chǎn)投資及基建投資同比降幅擴(kuò)大，市場需求未見好轉(zhuǎn)，資金來源收窄，項目開工及實物工作量轉(zhuǎn)化仍在下降。具體看：1-5月固投同比-4.1%，5月單月同比-12.5%；基建投資同比-10.8%；地產(chǎn)投資同比-24.4%；制造業(yè)投資同比-4.2%，環(huán)比微增。水泥、粗鋼產(chǎn)量同比下滑，實物需求承壓。投資建議關(guān)注三條主線：1)建筑央國企龍頭(中國建筑、中國建筑國際、四川路橋)；2)海外業(yè)務(wù)成長性標(biāo)的(中材國際、精工鋼構(gòu))；3)智能化轉(zhuǎn)型企業(yè)(鴻路鋼構(gòu))?！揪劢诡I(lǐng)域：建筑與工程】 |
| 長江證券 | 生豬養(yǎng)殖產(chǎn)能去化已進(jìn)入全面加速的深水期，行業(yè)虧損超8個月，部分中型養(yǎng)殖場開始加速淘汰能繁母豬。隨著產(chǎn)能調(diào)控政策加碼及虧損時間拉長，去化有望持續(xù)。當(dāng)前板塊股價及豬價均處歷史底部，看好低成本及現(xiàn)金流優(yōu)勢企業(yè)，重點推薦德康農(nóng)牧、牧原股份、溫氏股份和神農(nóng)集團(tuán)。肉牛養(yǎng)殖因產(chǎn)能去化及進(jìn)口受限，行業(yè)景氣度持續(xù)提升，周期景氣時間或超2年。其他農(nóng)產(chǎn)品方面，地緣問題可能推高價格中樞；白羽雞因引種短缺及苗價上漲，產(chǎn)業(yè)鏈價格有望景氣復(fù)蘇，推薦圣農(nóng)發(fā)展?！揪劢诡I(lǐng)域：農(nóng)林牧漁】 |
| 中信證券 | 預(yù)計司美格魯肽和替爾泊肽2025年營收分別為361億美元和365億美元，同比分別增長24%和122%，全球GLP-1RA終端市場規(guī)模有望邁向千億美元?？诜》肿?、減脂增肌及長效化是核心迭代方向，其中口服小分子orforglipron已獲批上市。新靶點如MSTN/ActivinA-ActRII、siRNA、Amylin等打開新范式。測算顯示，口服小分子和多肽的百億美金終端市場有望驅(qū)動約20噸級別的原料藥需求，帶動產(chǎn)業(yè)鏈上下游需求共振?！揪劢诡I(lǐng)域：藥品】 |
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
.07:50?日本商品出口同比(%)
.14:00?英國CPI同比(%)
.14:00?英國零售物價指數(shù)同比(%)
.17:00?歐元區(qū)CPI同比(%)
.17:00?歐元區(qū)不包括能源和食品HICP同比(%)
.17:00?歐元區(qū)未季調(diào)核心CPI同比(%)
.17:00?歐元區(qū)核心CPI環(huán)比(%)
.17:00?歐元區(qū)CPI環(huán)比(%)
.17:00?歐元區(qū)不包括能源和食品HICP環(huán)比(%)
.20:30?美國核心零售銷售環(huán)比(%)
.20:30?美國零售銷售環(huán)比(%)
