電動汽車電池新國標正式施行，機構認為這將推動中小產(chǎn)能出清及加速鈉電產(chǎn)業(yè)化落地。
今日（7月2日）上午，科技股大幅回調(diào)，科創(chuàng)50（1B0688）指數(shù)一度跌超5%。傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)力挺大盤，汽車、紡織服飾（000045）、有色金屬（1B0819）、傳媒等板塊均漲超1%。
個股漲多跌少，逾3000股上午收盤上漲。兩只新股均大漲，N吉和昌漲超6倍，N華潤漲超1倍。易實精密一度“30cm”漲停，先鋒新材（300163）、寧波色母（301019）、爭光股份（301092）等個股“20cm”漲停。
值得一提的是，福石控股（300071）競價交易后2分鐘即封上“20cm”漲停，午間收盤回落至9.54%。業(yè)內(nèi)人士指出，福石控股（300071）能夠快速上漲，主要有兩個方面原因，一是超跌明顯，二是作為AI應用概念，有望受益于算力價格下降預期。
當?shù)貢r間7月1日，有消息稱Meta（META）（Meta（META）.O）準備向外部客戶銷售多余的計算能力，進入云計算（885362）市場，以便從龐大的AI基礎設施投資中獲得回報，同時緩解市場對科技巨頭大額資本開支的擔憂。同時，美股周三多只與AI算力基礎設施相關的半導體（881121）和網(wǎng)絡設施股應聲而跌。此外，該消息也引發(fā)市場預期算力過剩擔憂，利空算力價格，利好AI應用。
電池新國標落地
7月1日，新版強制國標GB38031-2025《電動汽車用動力蓄電池安全要求》正式落地。此次新國標從熱失控防護、機械安全、電氣耐久、適用品類四大維度全面抬高安全紅線，將全面替代沿用6年的GB38031-2020。新規(guī)要求2026年7月1日起新申報車型必須達標，2027年7月1日存量車型全面完成整改。國盛證券（002670）表示，新規(guī)落地將推動中小產(chǎn)能出清及加速鈉電產(chǎn)業(yè)化落地。
鋰電行業(yè)基本面也持續(xù)向好。東吳證券（601555）研報顯示，5月電動車零售95萬輛，同比增長7%，環(huán)比增長12%。短期國內(nèi)銷量仍存壓力，但單車帶電量提升趨勢不變，同時電動車出口持續(xù)超預期，5月出口44.6萬輛，同比增長110%，環(huán)比增長4%，有望持續(xù)超預期，全年上修至翻番增長。
5月歐洲9國合計銷量30.5萬輛，同比增長33%，環(huán)比增長6%，增速超預期，全年預計超35%增長；因此，動力電池需求仍強勁，全年預計有20%—25%的增長。儲能（885921）需求也強勁，一季度出貨量216GWh，同比翻番，全球需求上修至1150GWh左右，同比增幅70%—80%；7月預估仍維持5%—10%，全年預計有35%—40%的增長。
價格方面，碳酸鋰短期震蕩，產(chǎn)業(yè)鏈龍頭二季度盈利水平預計依舊亮眼，銅箔、隔膜、鋁箔等二輪漲價近期有望落地，估值已回調(diào)至2027年15倍PE，三季度旺季行情確定。
受益股揭秘
A股市場鋰電池概念（885710）中，2025年凈利為正的個股中，有37股機構一致預測今明兩年凈利增速均超20%，且有兩家以上機構評級，其中寧德時代（300750）、比亞迪（002594）兩只龍頭入圍。
比亞迪（002594）昨日晚間公布6月銷量數(shù)據(jù)，單月整體銷量突破40萬大關，維持同比增長，主要由于海外銷量創(chuàng)新高，達17.53萬輛，同比增長94.73%，環(huán)比增長9.15%。近日，比亞迪（002594）董事長王傳福表示，2026年比亞迪（002594）的海外銷量有望超預期。
鵬輝能源（300438）、中一科技（301150）、盟固利（301487）、大族激光（002008）等個股機構一致預測今明兩年凈利增速均超50%。
招商證券（600999）表示，鵬輝能源（300438）前瞻聚焦儲能（885921）領域，產(chǎn)品矩陣完整，全面覆蓋大儲、工商業(yè)儲能（885921）、戶用儲能（885921）領域，客戶基本覆蓋行業(yè)知名公司，并已完成CCC、IEC、UL、UN等國內(nèi)外認證，交付市場覆蓋至歐洲、美國、日本、非洲等。2025年下半年開始，公司主要儲能（885921）產(chǎn)品生產(chǎn)線均處于滿產(chǎn)狀態(tài)，目前訂單已排滿2026年。公司在行業(yè)低谷期堅定儲能（885921）戰(zhàn)略，成果已開始顯現(xiàn)，展望后續(xù)季度，隨著價格上漲，公司經(jīng)營有望再上一個臺階。
從股價表現(xiàn)來看，具備AI的鋰電概念股漲勢兇猛，遠東股份（600869）、大族激光（002008）、中材科技（002080）等年內(nèi)均大漲超100%。跌幅最大的個股是中科電氣（300035），年內(nèi)跌超31%。此外，拓邦股份（002139）、華友鈷業(yè)（603799）、廈鎢新能（688778）等均跌超20%。
跌幅較大的個股中，華友鈷業(yè)（603799）機構關注度較高。華創(chuàng)證券認為，華友鈷業(yè)（603799）鎳鈷鋰一體化布局盈利躍升，高分紅共享成長。公司擁有從鎳鈷鋰資源開發(fā)、綠色冶煉加工、三元前驅(qū)體和正極材料制造到資源循環(huán)回收利用的一體化產(chǎn)業(yè)鏈，業(yè)務布局全球。
該券商還表示，受益于鎳鈷鋰量價齊升，公司一體化優(yōu)勢持續(xù)釋放，經(jīng)營業(yè)績再創(chuàng)歷史新高，2025年實現(xiàn)歸母凈利潤61.1億元，同比增長47%。公司高比例分紅共享成長，2025年擬向全體股東每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利5元（含稅），預計分紅金額9.48億元，近三年累計現(xiàn)金分紅占年均凈利潤比例為76.30%。
