阿科力易主方案出爐

上交所火速發(fā)出監(jiān)管函

7月3日晚，阿科力（603722）公告稱，控股股東、實(shí)際控制人籌劃公司控制權(quán)變更事項(xiàng)取得進(jìn)展，公司股票將于7月6日復(fù)牌。

據(jù)公告，阿科力（603722）控股股東、實(shí)際控制人朱學(xué)軍、崔小麗等股東與青島華芯智基投資合伙企業(yè)（有限合伙）（下稱“華芯智基”）簽署股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，同時(shí)公司與華芯智基簽署向特定對(duì)象發(fā)行股票認(rèn)購協(xié)議。交易完成后，華芯智基將成為公司控股股東，肖迪、鄭東將成為公司實(shí)際控制人。值得一提的是，肖迪此前剛現(xiàn)身皮革商興業(yè)科技（002674）跨界光模塊的收購交易案中。

當(dāng)晚，上交所對(duì)公司控制權(quán)變更事項(xiàng)發(fā)出監(jiān)管工作函。

“轉(zhuǎn)讓+定增”兩步走 阿科力或?qū)⒁字?/strong>

根據(jù)股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，朱學(xué)軍、崔小麗等股東合計(jì)向華芯智基轉(zhuǎn)讓1699.85萬股阿科力（603722）股份。本次協(xié)議轉(zhuǎn)讓完成后，華芯智基將持有阿科力（603722）17.40%的股份，成為公司第二大股東。本次協(xié)議轉(zhuǎn)讓價(jià)格為35.64元/股，6月26日阿科力（603722）停牌前收盤價(jià)為39.6元/股，協(xié)議轉(zhuǎn)讓價(jià)格有所折價(jià)。

同時(shí)，阿科力（603722）擬向華芯智基發(fā)行A股股票，募集資金總額不超過3.75億元，全部用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。華芯智基將以現(xiàn)金方式認(rèn)購。本次發(fā)行完成后，華芯智基預(yù)計(jì)將持有公司不超過26.57%股份，成為阿科力（603722）控股股東，肖迪、鄭東將成為公司實(shí)際控制人。

“本次協(xié)議轉(zhuǎn)讓系華芯智基基于看好上市公司業(yè)務(wù)發(fā)展前景及支持上市公司長遠(yuǎn)發(fā)展之目的，擬通過協(xié)議受讓及認(rèn)購上市公司向特定對(duì)象發(fā)行股票相結(jié)合的方式，取得上市公司控制權(quán)?！?span>阿科力（603722）表示。

阿科力（603722）主營化工（850102）新材料的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，主要產(chǎn)品包括聚醚胺、光學(xué)級(jí)聚合物材料用樹脂、高透光材料等。資料顯示，COC全稱環(huán)烯烴共聚物，主要應(yīng)用在包裝領(lǐng)域、醫(yī)療領(lǐng)域、光學(xué)領(lǐng)域與半導(dǎo)體（881121）領(lǐng)域。阿科力（603722）是國內(nèi)少數(shù)實(shí)現(xiàn)COC產(chǎn)業(yè)化的企業(yè)之一。

近兩年，阿科力（603722）經(jīng)營出現(xiàn)增收不增利的情況，且已連續(xù)兩年陷入虧損。2023年至2025年，阿科力（603722）營業(yè)收入分別為5.37億元、4.66億元和4.86億元，歸母凈利潤分別為2392萬元、-1965萬元和-3520萬元。今年一季度，阿科力（603722）實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入1.48億元，歸母凈利潤為-1300萬元。此次新主能否為公司注入新動(dòng)能，備受市場(chǎng)關(guān)注。

新主深耕光學(xué)與半導(dǎo)體行業(yè)

此前“現(xiàn)身”興業(yè)科技跨界收購

阿科力此次迎來的新主實(shí)力如何？

記者發(fā)現(xiàn)，華芯智基為新設(shè)公司，或?qū)榇舜谓颖P而來。公告顯示，華芯智基成立于2026年3月13日，企業(yè)注冊(cè)資本4.1億元。截至定增預(yù)案公告日，華芯智基成立時(shí)間尚不足一年，未開展實(shí)際經(jīng)營業(yè)務(wù)，尚未編制財(cái)務(wù)報(bào)表。

據(jù)公告，華芯智基合伙人包括青島華芯晶電科技有限公司（下稱“華芯晶電”）、青島高實(shí)產(chǎn)業(yè)投資控股有限公司、青島高新創(chuàng)業(yè)投資有限公司（下稱“青島高新創(chuàng)投（885413）”）、青島華芯云匯電子科技有限公司（下稱“華芯云匯”），出資比例分別為48.7805%、43.9024%、4.878%和2.439%。

根據(jù)華芯智基合伙協(xié)議，華芯云匯為華芯智基的普通合伙人，執(zhí)行合伙事務(wù)，依合伙協(xié)議負(fù)責(zé)經(jīng)營管理、對(duì)外簽約、執(zhí)行決策等，屬于合伙企業(yè)的控制主體。華芯云匯公司章程約定股東按照出資比例行使表決權(quán)，肖迪與鄭東各持有華芯云匯50%股權(quán)，共同控制華芯云匯，肖迪、鄭東為華芯智基之共同實(shí)際控制人。因此，本次交易完成后，肖迪、鄭東將成為上市公司實(shí)際控制人。

公告顯示，除了華芯智基以外，肖迪控制的企業(yè)達(dá)40家，資產(chǎn)主要覆蓋半導(dǎo)體材料（884091）、半導(dǎo)體設(shè)備（884229）、物業(yè)管理（885915）等領(lǐng)域。

阿科力（603722）表示，華芯智基成為公司控股股東，將保障公司長期持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展并為推進(jìn)公司業(yè)務(wù)發(fā)展提供資金保障。此外，華芯智基實(shí)際控制人在光學(xué)與半導(dǎo)體（881121）行業(yè)深耕多年，積累了豐富的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)與廣泛的客戶資源，能夠?yàn)楣靖咄腹獠牧希–OC）產(chǎn)品向光學(xué)、半導(dǎo)體（881121）等應(yīng)用領(lǐng)域的延伸提供寶貴的產(chǎn)品驗(yàn)證、市場(chǎng)導(dǎo)入與產(chǎn)業(yè)協(xié)同支持，加速公司COC產(chǎn)品在相關(guān)市場(chǎng)的滲透并逐步實(shí)現(xiàn)規(guī)?；瘧?yīng)用。

公開信息顯示，青島高新創(chuàng)投（885413）是青島高新區(qū)管委直屬的國有創(chuàng)業(yè)投資與科技金融服務(wù)公司，注冊(cè)資本29000萬元，業(yè)務(wù)涵蓋創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金、股權(quán)投資、天使基金、科技信貸及資本市場(chǎng)保薦，管理基金9只，對(duì)外投資企業(yè)18家。

華芯晶電成立于2011年，是一家半導(dǎo)體材料（884091）研發(fā)與制造企業(yè)，聚焦藍(lán)寶石、磷化銦、氧化鎵等半導(dǎo)體（881121）產(chǎn)業(yè)核心基礎(chǔ)材料，已實(shí)現(xiàn)從晶體生長到襯底加工的全產(chǎn)業(yè)鏈布局，年產(chǎn)能達(dá)1200萬片。

華芯晶電或在籌劃港股上市。據(jù)青島工商業(yè)聯(lián)合會(huì)微信公眾號(hào)6月18日文章，“海鷗計(jì)劃”——青島赴港上市企業(yè)引育行動(dòng)正式啟動(dòng)，華芯晶電加入“海鷗計(jì)劃”。該公司于2024年完成了B+輪融資，少海高創(chuàng)投（885413）資、舜寧基金、君戎基金參與投資。

值得一提的是，華芯晶電是青島立昂晶電半導(dǎo)體（881121）科技有限公司（下稱“青島立昂”）的控股股東。就在6月21日，興業(yè)科技（002674）公告稱，擬5500萬元收購青島立昂磷化銦襯底及半導(dǎo)體（881121）電子材料的研發(fā)、制造與銷售業(yè)務(wù)，青島立昂法定代表人正是肖迪。在公告披露前一交易日，興業(yè)科技（002674）股價(jià)提前漲停，此后公司股價(jià)連續(xù)六個(gè)交易日漲停。

此次阿科力（603722）籌劃易主停牌前一個(gè)交易日，公司股價(jià)在6月26日當(dāng)日午后放量漲停。