又有上市公司新簽大額算力訂單。

7月16日晚，芯原股份（688521）(688521)公告，2026年1月1日至4月29日，公司新簽訂單82.40億元，延續(xù)前期新簽訂單的強(qiáng)勁增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。4月30日至7月16日，公司新簽訂單進(jìn)一步增長(zhǎng)，達(dá)到64.13億元。

芯原股份（688521）稱，前述64.13億元新簽訂單中，AI算力相關(guān)訂單及數(shù)據(jù)處理領(lǐng)域訂單占比均超過(guò)90%。

芯原股份（688521）表示，2026年1月1日至7月16日，公司新簽訂單合計(jì)146.53億元，其中絕大部分為一站式芯片定制業(yè)務(wù)訂單，相關(guān)訂單具備明確轉(zhuǎn)化預(yù)期，但收入轉(zhuǎn)化需要一定時(shí)間周期（883436）。其中，芯片設(shè)計(jì)業(yè)務(wù)訂單通常需9—12個(gè)月設(shè)計(jì)研發(fā)周期（883436），期間逐步實(shí)現(xiàn)收入轉(zhuǎn)化；量產(chǎn)業(yè)務(wù)訂單受客戶產(chǎn)品出貨規(guī)劃、合作晶圓廠產(chǎn)能排期等因素影響，從簽約開始通常需6—18個(gè)月生產(chǎn)周期（883436）(即包含產(chǎn)能鎖定與排產(chǎn)等待在內(nèi)的完整生產(chǎn)交付周期（883436）)，期間逐步實(shí)現(xiàn)收入轉(zhuǎn)化。

近年來(lái)，隨著人工智能（885728）技術(shù)的快速發(fā)展，尤其是生成式人工智能（885728）(AIGC)模型的廣泛應(yīng)用，半導(dǎo)體（881121）產(chǎn)業(yè)迎來(lái)了高速增長(zhǎng)期。AI ASIC(專用型AI算力芯片)憑借其定制化架構(gòu)、高計(jì)算密度和低功耗特性，可以在特定場(chǎng)景中實(shí)現(xiàn)高性價(jià)比和低功耗，正成為市場(chǎng)增長(zhǎng)的核心驅(qū)動(dòng)力。

前不久，芯原股份（688521）高管接受機(jī)構(gòu)調(diào)研時(shí)表示，作為“AI ASIC龍頭企業(yè)”，公司在云端算力(訓(xùn)練和推理)芯片定制領(lǐng)域已建立起顯著優(yōu)勢(shì)；面向未來(lái)，公司將在持續(xù)服務(wù)數(shù)據(jù)中心、高性能計(jì)算等市場(chǎng)需求的同時(shí)，大力拓（RIO）展端側(cè)AI市場(chǎng)，為端側(cè)AI微調(diào)和推理提供高效的算力支持。

股價(jià)表現(xiàn)方面，6月15日至6月30日，芯原股份（688521）累計(jì)上漲超66%，7月1日至7月16日，芯原股份（688521）累計(jì)下跌超34%。

近期，一批公司簽訂算力大單。

東陽(yáng)光（600673）7月10日晚公告，近日，公司收到控股子公司東莞東陽(yáng)光（600673）云智算科技有限公司與某企業(yè)C公司(僅代稱，無(wú)實(shí)際指代對(duì)象)簽署《算力服務(wù)采購(gòu)合同》，合同預(yù)計(jì)總金額區(qū)間為130億元至150億元。

7月14日，行云科技（300209）披露，其全資子公司長(zhǎng)沙悅云樹科技有限公司與客戶簽訂了兩份《服務(wù)器租賃協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議》，合計(jì)上調(diào)租金28.79億元，較原簽約金額上調(diào)79%。

同日，賽意信息（300687）公告，公司擬向供應(yīng)商采購(gòu)高性能算力服務(wù)器并簽署相關(guān)采購(gòu)合同，合同總金額預(yù)計(jì)不超過(guò)50.79億元。本次購(gòu)買的高性能算力服務(wù)器主要用于為客戶提供云算力服務(wù)。

此外，盛視科技（002990）、協(xié)創(chuàng)數(shù)據(jù)（300857）、利通電子（603629）等公司也披露了數(shù)十億至百億元不等的算力合作協(xié)議，部分企業(yè)甚至通過(guò)收購(gòu)IDC服務(wù)商快速切入賽道。

工信部信息通信經(jīng)濟(jì)專家委員會(huì)委員盤和林分析，隨著Meta（META）宣布進(jìn)軍云計(jì)算（885362）領(lǐng)域、計(jì)劃將閑置AI算力對(duì)外出售，市場(chǎng)開始重新審視算力行業(yè)的進(jìn)入門檻。

也有產(chǎn)業(yè)人士并不認(rèn)同“算力全面過(guò)?！钡呐袛唷?span>聯(lián)想集團(tuán)（HK0992）副總裁、聯(lián)想中國(guó)首席戰(zhàn)略官阿不力克木.阿不力米提表示，當(dāng)前AI產(chǎn)業(yè)鏈存在供給側(cè)話語(yǔ)權(quán)過(guò)強(qiáng)、供需循環(huán)失衡的問(wèn)題，但無(wú)論中國(guó)還是海外市場(chǎng)，AI算力的長(zhǎng)期需求空間依然廣闊，尚未出現(xiàn)算力過(guò)剩。

7月15日，西部證券（002673）發(fā)布研報(bào)稱，此輪AI、存儲(chǔ)景氣周期（883436）共振，伴隨著國(guó)產(chǎn)廠商技術(shù)實(shí)力不斷提升，算力、存儲(chǔ)芯片（886042）的國(guó)產(chǎn)化替代進(jìn)程有望進(jìn)一步加快，國(guó)產(chǎn)算力、存儲(chǔ)的資本開支將沿著產(chǎn)業(yè)鏈向上傳導(dǎo)，進(jìn)而拉動(dòng)晶圓代工、半導(dǎo)體設(shè)備（884229）行業(yè)的增長(zhǎng)，看好國(guó)產(chǎn)算力與晶圓代工、半導(dǎo)體設(shè)備（884229）的投資機(jī)遇。