近日，國(guó)家發(fā)展改革委、國(guó)家能源（850101）局印發(fā)《可再生能源（850101）發(fā)展“十五五”規(guī)劃》，其中提出，“十五五”時(shí)期，全國(guó)海上風(fēng)電（885641）新增開工規(guī)模1億千瓦左右，2030年累計(jì)裝機(jī)規(guī)模達(dá)到1億千瓦以上。持續(xù)加快近海海上風(fēng)電（885641）建設(shè)。加快建設(shè)已復(fù)函省級(jí)海上風(fēng)電（885641）項(xiàng)目。開展新一輪省級(jí)海上風(fēng)電（885641）規(guī)劃修訂和評(píng)估。做好近海海上風(fēng)電（885641）海纜路由路徑優(yōu)化。大力推進(jìn)深遠(yuǎn)海海上風(fēng)電（885641）基地布局建設(shè)。建立深遠(yuǎn)海海上風(fēng)電（885641）基地項(xiàng)目庫(kù)，做好用海等要素協(xié)同，分批推動(dòng)基地項(xiàng)目規(guī)范有序建設(shè)。統(tǒng)籌推進(jìn)源網(wǎng)工程規(guī)劃建設(shè)，推動(dòng)海底輸電廊道和登陸點(diǎn)集約共享。

興業(yè)證券（601377）指出，海上風(fēng)電（885641）行業(yè)正迎來(lái)國(guó)內(nèi)與海外市場(chǎng)的雙重成長(zhǎng)機(jī)遇。歐洲海風(fēng)在政策機(jī)制轉(zhuǎn)向、能源（850101）安全訴求及數(shù)據(jù)中心電力需求共振下，長(zhǎng)期需求空間有望進(jìn)一步打開，驅(qū)動(dòng)裝機(jī)量進(jìn)入高速增長(zhǎng)通道，疊加當(dāng)?shù)毓?yīng)鏈產(chǎn)能相對(duì)有限，國(guó)內(nèi)優(yōu)質(zhì)企業(yè)憑借產(chǎn)品與成本優(yōu)勢(shì)有望加速出海，帶來(lái)業(yè)績(jī)與估值雙重提升；國(guó)內(nèi)海風(fēng)項(xiàng)目持續(xù)推進(jìn)，開工加速有望推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈利潤(rùn)逐步兌現(xiàn)。

華鑫證券認(rèn)為，歐洲政策催化+能源（850101）安全驅(qū)動(dòng)，海上風(fēng)電（885641）迎海內(nèi)外新景氣周期（883436）。歐洲海上風(fēng)電（885641）正處于“政策加碼+能源（850101）安全強(qiáng)化+供應(yīng)鏈重構(gòu)”三重驅(qū)動(dòng)的景氣上行周期（883436），行業(yè)中長(zhǎng)期成長(zhǎng)邏輯進(jìn)一步夯實(shí)。短期來(lái)看，中東局勢(shì)升級(jí)推升油氣價(jià)格，強(qiáng)化歐洲擺脫化石能源（850101）依賴的緊迫性；中長(zhǎng)期來(lái)看，歐盟及各國(guó)持續(xù)加碼海風(fēng)政策與資金投入，疊加本土供應(yīng)鏈瓶頸尚未緩解，全球化分工下設(shè)備進(jìn)口需求持續(xù)釋放，利好具備成本與交付優(yōu)勢(shì)的中國(guó)風(fēng)電（885641）產(chǎn)業(yè)鏈出海。