美股“AI交易”大反攻。

昨夜今晨，美股半導體（881121）、存儲、光通信概念股集體飆漲，費城半導體（SOX）指數(shù)暴漲超5%，為六周以來最佳單日表現(xiàn)；閃迪（SNDK）暴漲超14%領漲，SK海力士（SKHY）ADR大漲超13%，美光科技（MU）漲超12%。

值得注意的是，中東緊張局勢仍持續(xù)升級，國際油價再度飆漲，布倫特原油期貨價格站上90美元/桶大關。消息面上，美國總統(tǒng)特朗普表示，如果也門胡塞武裝封鎖紅海，美國將采取行動。他還威脅稱，美國“很快”將對伊朗位于納坦茲以南的“鎬山”地下核設施發(fā)動打擊，而且打擊力度將“非常猛烈”。

美股全線大漲

美東時間7月21日，美股三大指數(shù)高開高走，截至收盤，道指漲0.74%，標普500指數(shù)漲0.89%，納指漲1.29%，均結束三連跌。

美股芯片股大幅飆漲提振了市場情緒，費城半導體（SOX）指數(shù)大漲5.21%，創(chuàng)6月22日以來最大單日漲幅，徹底扭轉上周五跌入熊市區(qū)域的頹勢。30只成分股集體收高，英特爾（INTC）、AMD大漲超8%，Arm、應用材料（AMAT）大漲超7%，臺積電（TSM）ADR、安森美半導體（ON）大漲超5%，阿斯麥（ASML）ADR漲超3%，博通（AVGO）、德州儀器（TXN）漲超2%。

存儲概念股暴力反彈，Roundhill存儲ETF大幅收漲10.91%，閃迪（SNDK）暴漲超14%，SK海力士（SKHY）ADR大漲超13%，美光科技（MU）、西部數(shù)據(jù)（WDC）大漲超12%，希捷科技（STX）漲超11%。

光通信概念股亦集體走強，Applied OptoelectrONics大漲超12%，Coherent（COHR）漲超11%，Lumentum漲超9%，邁威爾科技（MRVL）、康寧（GLW）漲逾超6%。

科技巨頭漲跌不一，SpaceX（SPCX）漲超3%，終結7連跌；特斯拉（TSLA）漲超2%，英偉達（NVDA）漲超1%，蘋果（AAPL）小幅收漲；谷歌、微軟（MSFT）跌超1%，亞馬遜（AMZN）跌近1%，Meta（META）小幅收跌。

摩根士丹利（MS）半導體（881121）分析師Joseph Moore在最新發(fā)布的研報中指出，數(shù)據(jù)中心存儲芯片（886042）短缺正持續(xù)惡化，預計延續(xù)到2028年，存儲芯片（886042）價格在Q2到Q3至少上漲25%。這一判斷直接引爆了存儲芯片（886042）板塊的做多情緒。

瑞銀（UBS）交易部門也認為，隨著動量股的下跌接近尾聲，現(xiàn)在可能是重新建倉芯片制造商股票的好時機。

高盛（GS）動量策略團隊Julia Mensch在報告中寫道，動量去風險已進入末段。高盛（GS）PB動量敞口處于一年64%分位、五年93%分位，倉位已大幅清理，動量有望回歸長期趨勢，為資金大舉回補提供了機構層面的背書。

BTIG首席市場技術分析師JONathan Krinsky則警告稱，上方存在強阻力。彭博宏觀策略師Michael Ball認為，半導體ETF（159325）看跌期權需求仍然高企，宣告修正完成為時尚早。

eToro（ETOR）美國投資分析師ret Kenwell表示，未來兩周將是決定企業(yè)盈利的關鍵時期，不僅僅是科技公司。更廣泛的信息已經(jīng)很明確：未能達到華爾街高標準的公司將受到嚴厲的懲罰。

中東局勢的擾動

受中東緊張局勢持續(xù)升級的影響，紅海曼德海峽通行量兩周內(nèi)驟降34%，WTI原油期貨8月合約結算價收漲2.02%，布倫特原油期貨9月合約結算價收漲2.01%，報91.01美元/桶，自6月11日以來首次收于90美元上方。

據(jù)新華社消息，美國總統(tǒng)特朗普21日在白宮會見到訪的黎巴嫩總統(tǒng)奧恩時表示，如果也門胡塞武裝封鎖紅海，美國將采取行動。

特朗普在談及胡塞武裝可能封鎖紅海一事時說，目前還沒有發(fā)生這種情況，“如果真發(fā)生了，我們會采取行動，處理好”。

也門胡塞武裝20日宣布對沙特阿拉伯實施“海上禁運”且立即生效。沙特主導的多國聯(lián)軍隨后表示，已采取措施保護成員國船只安全通行曼德海峽，并將堅決回應胡塞武裝的任何威脅。

特朗普還表示，美國“可能很快”打擊伊朗“鎬山”地下核設施。

被問及伊朗是否已將離心機轉移至“鎬山”隧道群時，特朗普說，“我認為他們有可能已經(jīng)這么做了，但我們并沒有確鑿記錄”。他還說，除非伊朗擁有核材料，否則光有設施沒有任何意義?！拔覀冏粉櫟氖遣牧希遣攀顷P鍵所在”，“我們可能很快就會對該地區(qū)實施打擊，而且力度會非常大”。

特朗普說，伊朗方面“迫切想要會面”，但“在他們準備好進行有實質(zhì)意義的會面之前，我們甚至連談的興趣都沒有”。

“鎬山”位于伊朗中部伊斯法罕省納坦茲核設施附近，被認為是伊朗最堅固的地下核設施之一。

分析人士指出，隨著美國與伊朗在中東沖突中的緊張局勢持續(xù)升級，并推動油價維持高位，市場對通脹的擔憂再度升溫。

貝萊德（BLK）在一份報告中指出，這場沖突將使全球總體通脹率上升約0.8個百分點，但各地區(qū)受到的影響可能并不一致。歐洲和亞洲部分地區(qū)更加依賴能源（850101）進口，因此將更容易受到全球總體通脹上升的沖擊。